国内商品再度沦陷 有色板块大面积飘绿

    周四，国内商品再度沦陷。黑色系整体回落，焦炭一度领跌近3%，热卷紧随其后跌逾2%。有色板块大面积飘绿， A股再创阶段性新低，期指纷纷大跌逾2%。 浮华褪去，黑色系全线回落。国庆节后，建筑钢材需求良好，钢材库存连续下降，原料补库意愿较好，以螺纹及焦煤为代表的黑色系期货合约集体上行。历经连续上涨行情，加之国内股市跌破整数关口，各品种信心决堤。焦炭1901合约回踩55日均线，跌幅一度逼近3%，热卷主力下挫2.43%，创3个月来最低收盘价位。螺纹钢亦自高位回落，跌破4100点整数关口。不过，即便钢铁生产还保持在高位，但最新一期的钢材库存继续下降，短期仍将有效支撑期货价格。 市场信心羸弱不堪，沪指跌破2500点大关。国庆节后，A股受到外围暴跌影响而连创新低，加之并没有出现相关股市的重大宏观政策面的消息刺激，市场信心羸弱不堪。隔夜外盘再度全线回落，沪指低开下杀明显，午后跌破2500点大关，最低触及2485.62点，为四年来新低，收盘跌2.89%，节后累计跌幅达11.83%。近期公布的经济数据显示经济下行压力仍存。同时，节后两融资金出逃已超过450亿元，成为加剧市场调整的重要因素。此外，隔夜美联储表态将继续渐进式加息，美元大涨，原油大跌3%，欧美股市普跌，亦对A股形成负面影响。 隔夜美联储纪要指向继续渐进加息，美元指数反弹至95点之上。国内9月金融数据超过预期，但主因是统计口径的调整。明日，万众瞩目的三季度GDP将携一众经济数据闪亮登场，为国内金融市场走势做出进一步指引。 今日资金流方面 期市多数商品继续杀跌，但总体资金流出量相对有限，文华商品指数流出资金量为6.77亿。焦炭跌幅领先，遭逾四亿资金抛售，煤炭板块失血达8.13亿。化工系跌跌不休，但多数化工品资金呈净流入状态，共吸引了8.55亿资金加持。 SMM分析师10月18日简评 锌：今日沪锌完成主力换月，沪锌主力1811合约开于22605元/吨，夜盘时段入场多头盘初陆续平仓离场，沪锌重心下移至22540元/吨整理运行，午后少量空头减仓，沪锌上穿日均线即加速回落至22420元/吨附近，终收涨报22460元/吨，较前一交易日涨75元/吨，涨幅0.34%，成交量增加10.3万手至49万手，持仓量减8424手至15.1万手。 沪锌主力1812合约开于22155元/吨左右，日内看空情绪抬头，空头渐次增仓进场，沪锌震荡下行至22130元/吨附近暂缓跌势，临近欧洲交易时段，空头进一步抛售，沪锌重心下移至22050元/吨附近，低位触及21995元/吨。终收涨报22070元/吨，较前一交易日涨45元/吨，涨幅0.2%，成交量减934手至11616手，持仓量增84手至16万手。日内沪锌止阴翻红，险守22000元/吨整数关口，近期三地现货市场成交清淡加强了市场对于库存进一步增加的预判，低库存对锌价的支撑出现松动，市场方向性判断暂无定论，就技术形态而言，锌价暂无大幅下行预期，晚间沪锌或以22000元/吨整数关口为运行重心盘整。 镍：沪镍主力合约1901今日开于101500元/吨，盘初，空头减仓，沪镍震荡上行，上探日均线，摸高102140元/吨，多头信心不足，获利了结，临近午间收盘，沪镍上方承压102000元/吨偏弱运行。午后，受美元走强打压，沪镍急剧下跌，探底100390元/吨，为近一月最低点，下方100000元/吨关口支撑，小幅上探，收于101140元/吨。整日，沪镍主力合约1901收于小阴线，较前一日交易结算价下跌1620元/吨，跌幅1.58%。成交量增24.8万手至74.7万手，持仓量增3.3万手至29.5万手。日线技术KDJ开口向下，MACD由红变绿。夜间沪镍重心或围绕101000元/吨区间震荡。晚间应关注美国10月13日当周首次申请失业救济人数（万人）。 铜：今日沪铜主力1811合约早市开于50230元/吨，盘初铜价沿50230元/吨一线窄幅整理，逢低空头获利离场，铜价冲破日均线，重心渐次上抬至日内高位50420元/吨，随后铜价沿日均线窄幅整理，随着多头不断离场，铜价跌破日均线，重心不断下滑，期间摸低日内低位50060元/吨，收报50130元/吨，跌100元/吨，跌幅0.2%。主力持仓减13850手至14.7万手，成交增9278手至12.1万手。今日1812、1901合约持仓合计增7162手，1812合约与主力1811合约之间持仓只相差540手，晚间重点关注这两个合约之间的持仓变化，关注主力换月的情况。沪铜指数总持仓已经跌至53.4万手，暗示对消费端的预期不佳，沪铜指数今日流出资金1.47亿元，位居有色板块流出资金榜首。今日沪铜主力重心较昨日再次下移，收阴实体直接承压于5日均线，再向布林轨道中轨靠拢，MACD红色能量柱再次收窄，KDJ开口下扩，晚间等待外盘指引，测试沪铜能否守住50000元/吨大关。 铅：日内，沪铅1811合约开于18635元/吨，盘初沪铅于日均线下方围绕18635元/吨一线窄幅震荡，期间沪铅一度欲冲破上方日均线的压制，奈何无果而终，随后部分空头减仓离场，沪铅震荡平台短暂上移至日均线上方18685元/吨一线，临近午间，市场看空情绪增强，沪铅承压震荡下行，一举跌破5日均线，后于18510元/吨一线企稳盘整，最终报于18500元/吨，减235元/吨，跌幅1.25%，持仓量减4566手至45492手。沪铅报收中阴线，录得三连阴，下行通道形成，前期反弹行情宣告结束，预计夜间沪铅或延续弱势走势，考验下方10日均线支撑。 铝：沪铝主连1812合约早间开于14130元/吨，盘初一波空头减仓沪铝勉强拉升至14190元/吨，但上方压力较大，沪铝略有徘徊便下沉探低14115元/吨，随后在14140元/吨附近窄幅震荡。午后空头进场增仓约8千余手，打击沪铝直泄至日内最低价14015元/吨，尾盘于低位开始返升，上浮爬高14155元/吨，今日日盘收于14140元/吨，跌160元/吨，跌幅1.12%，成交量增10.3万手至24.7万手，持仓量增8084手至22.9万手，收于一长下影线阴线，周度MACD线由红转绿。因缺乏实质性利好消息驱动上行，而空头消息却此起彼伏，近期基本面成本端及消费端消息偏空，预计铝价短期维持弱势姿态，晚间继续上测5日均线，晚间继续关注外盘动态指引及相关氧化铝厂及电解铝厂消息影响。