10月19日五矿期货金属早报

LME交易行情

LME持仓信息

LME铜铝锌铅成交量

LME铜铝锌铅库存变化

LME市况报告-期铜延续跌势,因忧虑欧洲及中国GDP增长放缓

* 中国第三季GDP增长放缓引发期铜下跌

* Freeport声称将关闭Grasberg矿场

* 市场关注周三Freeport公布第三季业绩

路透纽约/伦敦10月18日电---期铜价格周二连跌第二天,因中国经济增长增速放缓削弱需求前景及凸显对欧洲债务危机恶化的忧虑.

铜领跌其他大部份风险资产市场,此前数据显示中国第三季经济增长9.1%,增速为2009年第二季以来最慢,因欧洲债务的压力和美国经济迟滞产生影响.

铜非常依赖占全球约四成铜消费的中国市场,当数据显示中国第三季GDP增长略低于市场原本预期的成长9.2%後,铜价扩大跌幅.

中国的铁和电力生产亦下降,是西方经济出现问题和中国年来的货币收紧政策开始奏效的进一步迹象.

"中国非常依靠美国和欧洲的购买.如果西方市场不振,中国市场也不振,"Equidex Brokerage Group Inc总裁Philip Gotthelf说.

不过,优于预期的美国数据和Freeport-McMoran Copper & Gold旗下的两个铜矿场的罢工持续对铜市提供一些支持,将铜价从低位拉回.

伦敦金属交易所(LME)三个月期铜收跌46美元,收报每吨7,449美元.

纽约商品期货交易所(COMEX)12月期铜合约收低1.80美分,至每磅3.36美元,交投区间介于3.2575-3.3745美元.

成交量上升,市场交投震荡.根据汤森路透的初步数据,纽约市场尾盘有超过68,000口成交,较30天均值高约20%.

Freeport-McMoRan声言将关闭旗下Grasberg大型矿场,此举将可能拖累该公司的盈利及进一步收紧已吃紧的供需平衡.

美国劳工部周二公布,美国9月生产者物价指数(PPI)较前月上涨0.8%(预估为升0.2%).全美住宅建筑商协会(NAHB)周二公布,10月美国房屋建筑(营建)商信心攀升至一年半最高,但现存挑战仍令信心处于历史低位.

美国CFTC铜市场持仓结构表

国际金融市场

美股盘后─传德法协议扩充EFSF 道琼劲扬180点

周二 (18 日) 美国股市午盘一路走扬，收盘前一小时，在欧洲传出德法已就扩大纾困基金 EFSF 达成协议的激励下，涨幅应声扩大。终场道琼指数收高逾 180 点。

道琼工业平均指数劲扬 180.05 点或 1.58%，收 11577.05 点。

Nasdaq 指数劲扬 42.51 点或 1.63%，收 2657.43 点。

S&P 500 指数劲扬 24.52 点或 2.04%，收 1225.38 点。

费城半导体指数劲扬 8.35 点或 2.25%，收 378.66 点。

英国《卫报》周二稍晚报导，欧盟两大国德国及法国已同意扩大 EFSF 的财力，尽管基金总额维持在 4400 亿欧元不变，但「实际放款能力」将会达到 2 兆欧元。

不过，由于报导缺乏细节，因此股指虽然一度涨逾 2%，但稍后涨势略微消退。

近来迟不解决的欧债危机忧虑，一再困扰投资人。信评机构穆迪周一晚将法国 3 个月内的信评展望打入负面，意味有可能调降。并警告法国在所有享有最高 AAA 等级信评的国家中，其财务体质最差。

标准普尔 (S&P) 周二下午也调降 20 几家意大利银行及金融机构信评，并将其它数家银行信评展望打入负面。

今日美股投资人还消化一连串企业财报消息。其中科技巨擘 IBM (IBM-US) 周一盘后公布，第 3 季营收不如市场预期，周二股价收盘重挫 4.12%。

所幸今日盘前美国银行 (Bank of America)(BAC-US) 公布，上季由去年同期的亏损转为获利 62 亿美元，激励股价大涨 10.12%，带动银行类股拉抬大盘。包括花旗 (Citigroup)(C-US) 涨 7%、摩根士丹利 (Morgan Stanley)(MS-US) 飙 9%，富国银 (Wells Fargo)(WFC-US) 涨 5.9%；连盘前公布亏损逊于预期的高盛 (Goldman Sachs)(GS-US) 也上扬 5.5%。

不过中国周二公布，第 3 季经济成长率由前季的年增 9.5% 降温至 9.1%。尽管因北京专注打压通膨，经济微幅降温符合预期；但在目前欧美经济双双接近停滞的情况下，中国成长力道减弱，仍令投资人担忧。

消息打击今日亚洲股市表现，其中上证综指重挫 2.3%，港股恒生指数大跌 4.2%，日经 225 指数亦挫 1.6%。

企业消息：全球最大软性饮料制造商可口可乐 (Coca-Cola)(KO-US) 及美国卫生及药品大厂娇生 (Johnson & Johnson)(JNJ-US)，今日双双发布优于市场预期财报。但可口可乐股价则微幅收低。

包括苹果 (Apple)(AAPL-US)、英特尔 (Intel)(INTC-US) 及雅虎 (Yahoo)(YHOO-US) 等科技业巨擘，都将于今日盘后发布上季财报。

经济消息：美国劳工部今日公布，9 月生产者物价指数 (PPI) 月增 0.8%，相较于前月仅持平，并高于经济学家预期的增长 0.2%。去除波动的食物及能源价格后，该月核心 PPI 则上涨 0.2%，同样略高于预期。

其它市场：今日欧洲股市收盘涨跌互见，其中法国 CAC 40 指数及英国富时 100 指数皆下跌 0.6%，德国 DAX 指数则小涨 0.1%。

今日美元兑欧元及日元贬值，兑英镑升值。美国基准 10 年期公债价格小涨，殖利率由 2.16% 跌至 2.14%。美国 11 月交货原油价格上扬 1.96 美元，收每桶 88.34 美元。12 月交货黄金价格重挫 23.80 美元，收每盎司 1652.80 美元。

欧股盘后─危机影响持续 中国数据不佳 大盘收低0.4%

欧洲股市周二下跌。欧元区领袖周末高峰会议前，投资人心态悲观，穆迪公司对法国信用评等发出警告，均为利空。

原料股与精品股下跌，数据显示中国第三季经济成长减缓。

分析师说，昨日下午，股市气氛转差。中国经济成长创二年来最慢速度，加剧了股市卖压。

欧洲Stoxx 600指数下跌0.4%至235.36。昨日为下跌约1%。德国官员谈话，使得欧元区危机获得解决方案的希望消退。

分析师说，投资人对德国官员的谈话，持续感到失望，影响可能遍及整周。

市场亦等待几家美国大型公司财报，包括苹果。

法国CAC-40指数下跌1.1%至3130.24，穆迪公司警告，法国的AAA级信用评等在未来三个月可能具风险。

在巴黎，兴业银行股价下跌5.3%，巴黎银行下跌4.2%。

精品集团LVMH Moet股价下跌1.8%。该公司说，第三季销售上升18%，

英国FTSE-100指数下跌0.6%至5405.29，矿业股下跌，大型银行股查打与HSBC股价分别下跌3.5%与1.4%，中国经济成长不佳，为利空。

德国DAX-30指数则上涨0.3%至5878.67。

美国债市—公债价格回落,受累于德法就EFSF扩容达成一致的报导

卫报报导拖累公债价格走低,推高股市

德国和法国就救助基金扩容达成一致-报导

美国30年期公债逆转涨势,回落近1个大点

美国公债价格周二收低,回吐稍早的升幅,因对欧元区债务危机解决方案的乐观情绪重现,引发美国股市大涨.

投资者抛售避险资产,并涌入股市,推动标普500指数攀升逾2%,之前英国卫报称,法国和德国同意将欧洲金融稳定工具(EFSF)规模增至2万亿欧元.

在卫报网站发表的上述报导称,向基金注入流动性将是解决欧元区危机"综合计划"的一部分,计划将在周末的欧洲领导人会议上被批准.

不过,许多投资者仍对欧元区债务问题快速得到解决的可能性持怀疑态度,之前德国总理梅克尔表示,要解决危机需要采取更多举措.

"今日盘初市场买盘强劲,"CRT Capital Group的公债策略部主管David Ader称,"之后,卫报的报导称德法两国达成协议,与稍早梅克尔的讲话背道而驰."

成交量与平均水平基本一致,Ader称,显示投资者并未因确信而抛售.

指标10年期公债US10YT=RR价格回落8/32,收益率报2.18%,稍早跌至10月7日以来最低2.08%,因穆迪对法国评级展望的警告增加了投资者的风险厌恶情绪.

30年期公债US30YT=RR价格下跌31/32,收益率报3.17%,周一为3.16%.

能源盘后─股市上涨 支撑原油收高1.96美元

美国原油期货周二上涨至一周高点，随股市涨势同步走高，未在意中国经济成长转弱的担忧。

纽约11月原油收高1.96美元，或2.3%，至每桶88.34美元，创9月15日以来收盘高点。伦敦布伦特原油上涨1.27美元，或1.2%，至每桶111.43美元。

原油期货几乎与股市同步走高，近几个月，原油交易员将股市视为经济气氛指标。在金融股带动下，美国股市周二盘中大涨。

中国大陆国家统计局今日公布，第三季经济成长减缓至9.1%，第二季为9.5%。原油期货早场因而走低。

虽然中国大陆成长率依旧健康，且大幅高于美国第二季1.3%的成长率。但过去一年，因担忧其经济减缓，原油市场持续受到压抑。

中国大陆为全球第二大经济体，仅次于美国。

过去二周，原油上涨了16.7%。股市反弹，及美国与欧洲经济数据优于预期，引发了该涨势。纽约原油自10月4日低点75.67美元反弹。

美国主管官员近来针对抑制商品市场投机，进行投票，为投资人所瞩目。在周二投票中，商品期货交易委员会(CFTC)决议降低金融机构进入交换市场的成本。

最新的规则似乎并未立即影响市场价格。但该决议让管理投资人规则，更加明确。

周三，美国能源信息局(EIA)将公布美国上周能源库存报告，为投资人所重视。

分析师预估，美国上周原油库存增加110万桶。

11月新配方汽油收高0.4美分，或0.2%，至每加仑2.7469美元。11月热燃油收高1.41美分，或0.5%，至每加仑3.0277美元。

贵金属行情简报

贵金属盘后──中国经济降温 金价破技术关卡跌23.8美元

周二 (18 日) 纽约黄金期货价格下挫近 24 美元，因中国公布第 3 季经济成长减缓，加上市场等待商品交易监管单位稍晚通过新规定，来限定期货交易部位。种种因素造成金价掼破技术支撑关卡，连续第 2 日走跌。

今日纽约期货交易市场 Comex 12 月交货黄金价格下挫 23.80 美元或 1.4%，收每盎司 1652.80 美元。盘中一度跌至 1628.20 美元低点。

美国商品期货交易委员会 (CFTC) 今日于金市收盘后，通过期待已久的新规定，限制任一投资人在大宗商品市场，所能持有的农产品、能源及金属合约件数。

Insignia Consultants 驻新德里首席分析师 Chintan Karnani 指出，亚洲交易员及投资人认为 CFTC 的规定「可怕，…并造成净作多部位减少」。

另一方面中国今日公布，第 3 季经济成长率由前季的 9.5% 降至 9.1%。加拿大皇家银行资本市场 (RBC Capital Markets) 贵金属策略师 George Gero 指出，这某种程度阻碍通货膨胀，不利金价。

Olympus Futures 高级市场策略师 Olympus Futures 认为，金市目前处于「技术性交易」，价格突破了几个重要移动均线水平，包括 10 日均线每盎司 1660.50 美元。他预期等到跌至 1600 美元水平，才会出现「稳固支撑」。

今日其它贵金属价格则涨跌互见。其中 12 月交货银价收盘小涨 1 美分，收每盎司 31.83 美元；但盘中一度挫至 30.37 美元低点。12 月交货钯金价格也上扬 3.10 美元或 0.5%，收每盎司 619.90 美元；但稍早曾跌至 600 美元低点。1 月交货白金价格则下挫 11.10 美元或 0.7%，收每盎司 1540.70 美元。