4月22日五矿期货金属早报

金融市场交易

LME交易行情

 

 

LME持仓信息

 

LME铜铝锌铅成交量

 

 

LME铜铝锌铅库存变化

 

 

 

 

 

LME铜铝锌铅合约升贴水

 

 

 

LME市况报告-期铜触及一周最高,供应紧缺备受关注

* 英美资源首季铜产量回落14%

* 期铝触及2008年8月以来最高

* 伦敦金属交易所周五和周一因假休市

* COMEX和NYMEX周五因假休市

期铜周四升至逾一周最高,受助于供应担忧,美元走软以及有迹象显示美国经济成长根基更加稳固.

许多投资者摆脱了中国3月铜进口仍远低于1月水平的影响.

伦敦金属交易所(LME)三个月期铜收报9,700美元,周三收盘价为9,577美元.

期铜稍早触及4月12日以来的最高9,707.75美元,从本周初触及的9,200美元附近的一个月低位反弹.

纽约商品期货交易所(COMEX)5月期铜合约上涨6.05美分,或1.39%,收报每磅4.40美元.稍早触及4月13日以来最高每磅4.4030美元.

"避险意愿降温,这显然推高美国股市和包括期铜在内的各种商品价格,"CIBC驻多伦多的商品分析师和高级经济学家Peter Buchanan表示.

美国企业业绩改善令市场人气转变为愿意承受更大的风险,且支持经济成长在改善的观点.

显然,美国公司业绩支持了经济在复苏轨道上的观点,尽管稍早人们对此有些心存疑虑,且这扶助期铜上扬,Buchanan补充说.

美国股市周四收涨,为三周来首周收涨,受更多良好业绩消息推动.苹果公布的业绩强于市场预期,该股攀升2.7%.

在铜需求可能增加的背景下,英美资源称洪涝和强降雨令首季产量减少.该公司的预期包括铜产量减少14%,令对供应吃紧的担忧加剧,尽管其维持了产量目标.

渣打的分析师Dan Smith称,"潜在的铜供应紧张犹在,这是支撑铜价的主要因素."

"中国今日公布的数据显示铜进口仍十分疲弱,尽管如此,铜价走势依然强劲."

中国3月精炼铜进口较上月增加22%,至192,161吨,但仍较1月减少约20%.

Smith称,铜价上扬也反应了美元疲弱和股市上扬.

下周三,美国将公布首季GDP初值,经济学家预计GDP增幅将从第四季的3.1%回落至2%.

RBS的分析师Daniel Major称,短期内限制铜价上行的因素为欧洲主权债问题和对亚洲库存攀升前景的担忧.

最新公布的数据显示,LME铜库存增加2,575吨,至456,275吨,为去年6月以来最高.

期铝价格攀升至2008年8月以来最高,因电力成本攀升推高对铝投入成本的预期.

瑞士信贷私人银行部在一份报告中将对未来三个月铝价的预期上调至2,850美元,将21个月预期上调至2,950美元,之前的预期分别为2,600美元和2,650美元.

三个月期铝收报2,745美元,周三收报2,730美元.

三个月期锡没有交易,买方报价为32,700/$32,750美元,周三收报32,650美元.三个月期锌报每吨2,360美元,与周三持稳.

三个月期铅从每吨2,610美元跌至2,601美元.三个月期镍报每吨26,900美元,周三报26,400美元.

 

美国CFTC铜市场持仓结构表

 

经济数据

美国4月16日当周初请失业金人数降至40.3万人,预估为39.2万人

 

 

美国劳工部周四公布的数据显示:

* 美国4月16日当周初请失业金人数降至40.3万人(预估为39.2万人),前周修正后为41.6万人(初值为41.2万人)

* 4月16日当周初请失业金人数四周均值升至39.9万人,前周修正后为39.675万人(初值为39.575万人)

* 4月9日止当周续请失业金人数降至369.5万人(预估为367万人),前周修正后为370.2万人(前值为368万)

 

美国2月房价按月下跌1.6%,按年下降5.7%--FHFA

 

美国联邦住房金融局(FHFA)周四公布的2月房价指数如下:

11年2月    11年1月    (前值) 11年2月/10年2月

百分比变化            -1.6        -1.0       -0.3          -5.7

11年2月    11年1月    (前值)      10年2月

指数                  181.8       184.8      186.5         192.9

 

 

 

国际金融市场

 

美股盘后─财报支撑 道指升52点 站上近3年高点

在一系列强劲的企业获利消息之后，美股周四 (21日) 盘中回弹上涨，连续第3日上升，道指攀升至新多年高点。

但4月份地区性制造业活动大幅趋缓、劳动市场上升力道有限，提醒着投资者经济依旧脆弱。

道琼工业平均指数上升 52.45点或 0.42%，收12505.99点，为2008年6月以降最高点。

Nasdaq指数上升 17.65点或 0.63%，收2820.16点。

S&P 500指数上扬 7.02点或 0.53%，收1337.38点。

费城半导体指数下跌0.22点或 0.05%，收443.20 点。

Travelers (TRV-US)上涨4%，以及IBM(IBM-US)和 Alcoa (美铝) (AA-US)的涨幅约2%。

Biogen Idec (BIIB-US)和学生贷款银行SLM (SLM-US)升幅约15%，支撑S&P 500指数的表现。Biogen公布季度获利强劲，SLM则在中断4年后，再度恢复发放季度股利，并批准3亿美元作为股票回购计画的资金。

Biogen Idec、F5 Networks (FFIV-US)、Qualcomm (高通) (QCOM-US) 和Apple (苹果) (AAPL-US) 均在公布季度获利强劲后，领涨Nasdaq指数。

本周三大指数均收高，道指和S&P 500升幅约1.3%，Nasdaq指数升幅约2%。美股周五因受难日(Good Friday)而休市。

但受到4月份制造业报告和失业救济金请领人数逊于预期的影响，上涨力道稍微缓和。

美国劳工部周四公布，4月16日结束的一周，美国初次申请失业金人数减少1.3万至40.3万人。

费城Fed公布，4月份制造业活动指数自前月的43.4大幅下降至18.5，低于分析师预期，分析师原预期该指数下降至33。

然而，即使这些经济消息带来一些阻力，但分析师认为企业财报仍会是推升股市的主力。

投顾公司Bell Investment Advisors投资长Matt King指出，S&P 500指数中约有70%的企业财报已经打败华尔街分析师的预期。

周三美股涨势均来自科技公司获利消息，道指上升近200点，Nasdaq指数也上升2%。

企业消息：

道指成分股General Electric (奇异电器) (GE-US) 公布第一季获利扎实，并提高季度股利，在公布财报后，GE股价一度上涨，但周四收跌超过2%。

GE近来处于压力之下，除了去年税额问题，GE也因在日本311大地震中所扮演的角色而备受批评。福岛核电厂一号机内6座反应炉均为GE所设计的产品。

由于中国成长快速，快餐产品营运商Yum Brands (YUM-US) 公布第一季获利上升，周四股价涨逾4%。

Morgan Stanley’s (摩根士丹利) (MS-US) 公布第一季获利优于分析师预期，周四涨幅约1.7%。

全球市场：

欧股周三错综，英国FTSE 100指数下滑 0.1%，法国CAC 40指数上扬0.4%，德国 DAX指数上升 0.6%。

亚股大幅收高，香港恒生指数上涨 1%，日经指数上扬 0.8%，上综指数上升 0.7%。

美元兑欧元、英镑和日元均走跌。

6月期油上涨84美分至每桶 112.29美元。

6月期金再创盘中和收盘价新高，收每盎司 1503.80 美元，盘中高点达每盎司 1509.60美元。

美国10年期公债价格持平，利率维持在周三晚间的3.40%。

 

欧股盘后─化学股上涨 支撑大盘收高0.5%

欧洲股市周四上涨，Akzo Nobel公布获利强劲，引发了化学股的涨势。但KPN NV电信公司发布获利预警，电信股受到压力。

欧洲Stoxx 600指数上涨0.5%至280.47，连续第三天上涨，化学股与银行股提供了支撑。

Morgan Stanley (MS-US)与UnitedHealth (UNH-US)公布财报优于预期，美国股市上涨。

周五及下周一为复活节，欧洲大多股市休市。

Akzo Nobel (NL:AKZA)上涨4%，该集团公布第一季净利上升58%，并说将提高价格，并削减费用，应付上升的原料成本。

化学股上涨，德国Lanxess (DE:LXS)上涨3.8%，Linde (DE:LIN)上涨2.4%。

电信股方面，KPN (NL:KPN)股价大跌8.3%。该电信公司调降获利预估，带来压力。

KPN的宣布，亦压低了其它电信股。Vodafone (UK:VOD)下跌4.3%，法国电信下跌1.5%。

银行股大多上涨，Barclays (UK:BARC)上涨1.5%，UniCredit (IT:UCG)上涨4.5%。

德国股市持续表现较佳，投资人喜欢成长型经济。

德国DAX-30指数上涨0.6%至7295.49，化学股提供了利多。

科技股早场上涨。Apple (AAPL-US)周三晚公布财报强劲，支撑了科投股上涨。

手机制造厂Nokia (诺基亚)(FI:NOK1V)上涨0.4%，该公司公布第一季获利优于预期。

在巴黎，Publicis (FR:PUB)股价下跌3.6%。该广告公司收入成长大幅减缓。

但Schneider Electric (FR:SU)上涨2.7%。该公司销售成长14%。

法国CAC-40指数上涨0.4%至4021.88。

英国FTSE-100指数走低0.1%至6018.30。

 

纽约汇市─美元兑欧元与英镑下跌至16个月低点

美元兑欧元与英镑周四下跌至16个月低点。美国企业季报强劲，股市进一步上涨，美元的避险买盘因而消退，价位走低。

澳元持续上涨至新高点。

欧元上涨至1.4648美元，创2009年12月以来高点。最近交易中，欧元报1.4545美元，周三为1.4511。

衡量美元兑一篮货币走势的美元指数跌破74，而后小幅反弹至74.126，周三为74.384。

自金融危机以来，美元与股市倾向呈反向走势。由于美国企业季报强劲，支撑了股市上涨，美元避险买盘因而减少，价位下跌。

本周，美元指数下跌1.2%，为连续第四周下跌。

欧元本周上涨了约0.8%，预期欧洲央行将再度升息，抑制通货膨胀，支撑了欧元。预期联邦准备理事会(Fed)将维持利率于低档。今年以来，欧元上涨了约8%。

欧洲央行总裁特里谢重申决策官员并未决定将连续升息。该谈话使得欧元削减涨幅。

报导指出，特里谢还说，强势美元符合国际社会的利益。

「我有信心，美国将会处理预算问题，」特里谢说。他指出，大多主要经济体均面临债务问题，他并鼓励各国政府审慎处理公共财务。

股市上涨，显示投资人仍然愿意买进风险性资产与货币，美元因而受到压力。

苹果公司公布第一季获利优于预期，奇异获利亦上升，支撑了美国股市上涨。

周五为美国复活节假日，市场休市。
    英镑报1.6512美元，盘中触及16个月高点1.6599，周三为1.6405。

数据显示，英国零售销售意外上升0.2%，分析师预估为下降，支撑了英镑进一步上涨。

分析师说，美元仍受到压力，少有理由上涨。长周末前，可能有退场回补买盘，但量应不大。

美元下跌至81.78日元，周三为82.41。本周，美元兑日元下跌了1.6%。

商品价格走强，澳元持续获利。澳元上涨至1.0747美元，上涨0.6%。

澳洲外长Rudd表示，澳洲不会干预阻止澳元的涨势。

 

纽约债市—美国公债收益率在美联储会议前回落,因担忧成长放缓

* 公债价格小幅上扬,下周美联储举行政策会议且有新债入市

* 交易员将关注美联储在会议上是否计划继续将MBS到期回笼资金进行再投资

* 财政部将标售990亿美元两年,五年和10年期公债

路透纽约4月21日电---美国公债价格周四攀升,收益率走低,投资者预计在美国联邦储备理事会(FED,美联储)下周会议上,美联储主席贝南克的通胀立场将较其它部分委员近几周表现出的立场温和.

公债早盘上扬,因数据显示美国4月大西洋沿岸中部地区制造业活动指数大幅回落,且美国上周初请失业金人口仍保持在高位,令近期对经济放缓的担忧升温.

美国公债收益率过去两周走低,因投资者预期成长放缓以及削减政府开支的压力将要求美联储在较部分人预期更长的时间内保持利率在较低的水平.

"两到三周前,市场认为美联储可能在未来六个月内开始放弃宽松货币政策立场,"加拿大丰业银行驻纽约的公债交易部主管Charles Comiskey表示.

"目前上述预期将被推后...人们更多地预期将从1月开始撤出宽松政策,"他表示.

预计美联储将在下周的会议上重申足额完成其6,000亿美元公债购买计划的承诺,但投资者将密切关注美联储是否计划继续将抵押贷款支持债券到期回笼资金投入公债的迹象.

交易商还将关注美联储是否会暗示何时可能开始出售其所持1.375万亿美元公债.

"我们认为再投资政策决定是4月会议的争论焦点,"巴克莱资本的经济学家Michael Gapen在一份报告中说,"我们认为联邦公开市场委员会将通过将资产负债表规模保持在6月末水平来避免被动收紧政策."

美联储官员中温和派和强硬派之间的分歧越来越大.强硬派认为有必要采取更为激进的姿态来对抗通胀,而包括贝南克在内的温和派则担心过快升息将损及经济成长.

中短期公债下周走势可能较为震荡,因财政部计划标售990亿美元的两年,五年和10年期新债.

对利率最为敏感的两年期公债标售可能最为艰难,因二级市场上的两年期公债收益率处于近期区间底部,丰业银行的Comiskey称.

两年期公债收益率US2YT=RR持稳在0.67%,接近约一个月最低,从4月7日触及的约0.85%回落.

今日进行的140亿美元五年期通膨保值公债标售需求强劲,得标利率为负0.18%。

 

能源盘后─美元下跌 支撑原油收高0.8% 交易清淡

原油价格周四上涨，美元疲弱提供了市场支撑。长周末假日前，投资人态度谨慎。

纽约6月原油收高84美分，或0.8%，至每桶112.29美元。伦敦布伦特原油收高30美分，或0.2%，至每桶124.15美元。

原油价格于清淡交易中收高，美元下跌至数年低点，支撑了原油价格走高。本周，原油价格与美元走势相呼应，标准普尔公司周一对美国债务评等发出警告，美元大幅下跌。由于联邦准备理事会(Fed)的宽松货币政策不见尽头，投资人不愿持有美元。

分析师说，原油投资人目前注意的主要因素，便是美元，而美元压力沉重。

当美元下跌，原油价格通常上涨。因为对持有其它外币的投资人而言，以美元计价的原油变得较为便宜。

美元兑一篮主要外币下跌至2008年8月以来低点，美元指数下跌0.3%至74.125。

多家企业季报强劲，亦拉抬了原油价格。苹果与奇异公布第一季获利较预期强劲，拉抬了股市，也显示美国经济复苏依旧进行之中。美国为全球最大原油消费国。

美国劳工部公布，上周初次申请失业金人数减少1.3万人至40.3万人，一反前一周的增加情况，显示就业市场改善。

周四，原油价格于平盘上下游走。周末假日前，成交量清淡，交易冲击因而扩大。周五为复活节假日，市场休市。原油盘中下跌至每桶111美元低点，而后反弹收高。本周，原油上涨2.4%。

分析师说，长周末假期，投资人不愿持有原油空头仓位，担忧中东进一步动乱，将使供给更加减少，尤其利比亚出口几已全数中断。

5月新配方汽油收高3.13美分，或1%，至每加仑3.3086美元。5月热燃油收低2.22美分，或0.7%，至每加仑3.1992美元。

 

贵金属行情简报

贵金属盘后─避险需求刺激期金破1500美元 周线升1.2%

纽约期金周四 (21日) 收盘和盘中均创新高，系因美元大幅下跌˙加上投资者在3日的周末假期前购入黄金。

6月交割的纽约期金价格上涨 4.90美元或 0.3%，收每盎司 1503.80美元，盘中高点达每盎司 1509.60 美元。

期银收盘价突破每盎司 46 美元，站上31年高点。

纽泽西Logic Advisors 主管Bill O’Neill表示，自上周五以降，黄金一直创下新高纪录，周一标普调降美国债信展望至负面的举动，以及美元走跌，增添投资者将黄金作为货币替代品的动力。

他补充，投资者不愿意渡过3天没有利用黄金避险的周末假期。

黄金本周上涨1.2%，自上周五以降上涨近18美元。

然而，本周的黄金涨势让部分分析师担心，实体市场的活动因金价的历史高点而停止。

VTB Capital分析师周四表示：「如同我们短期内对黄金维持乐观且涨势丝毫无损，我们也须要更多持续的避险买进，或新通膨避险的资金流入，而不是盘中的货币流动至大幅推升金价突破1500美元。我们需要的是较为逐步的涨势，而且实体面也未见动静。」

美元指数自周三晚间的74.384下降至73.967。

其它金属追随黄金走高，期银继续站在31年高点。

5月交割的期银上涨 1.60 美元或 3.6%，收每盎司 46.06 美元，已接近1980年1月所触及的50美元高点。本周期银价格上涨 8.2%，为去年12月初以降最大单周涨幅。

5月交割的期铜上涨 6美分或1.4%，收每磅 4.40 美元，但今日涨幅不足以让期铜周线上升，本周跌幅仍达2.2%。

7月交割的白金上涨 17.90 美元或1%，收每盎司 1820.70 美元。本周白金收涨1.6%。

6月交割的钯金上涨 10.15 美元或 1.3%，收每盎司 769.05 美元。本周收升0.1%。